2018年我国报废汽车回收行业发展趋势分析

——报废汽车处理流程发起于报废汽车的最终用户，终止于最终处理公司（如钢厂、橡胶厂、塑料厂等等）和维修企业（再制造零部件重新应用）。其中，收购、拆解、破碎、再制造是连接报废汽车和最终处理公司的四个核心环节。

报废汽车产业链条

资料来源：公开资料整理，立鼎产业研究中心

收购公司从性质上属于流通性环节，同时也是社会回收体系的一部分，主要负责从用户手中收购报废汽车，销售给拆解公司。拆解公司主要负责对报废汽车进行拆解，得到可翻新零部件、塑料、电子产品和车体等等。破碎公司负责对车体进行破碎，加工成合格的废钢精料，作为原材料送至钢厂。再制造公司主要负责可翻新零部件的再制造。上述环节各司其职，构成报废汽车循环利用的整体产业链。

——中国报废汽车回收行业发展趋势

一、“五大总成”利用限制未来有望进一步放开

新版《报废汽车回收管理办法》已列入立法计划，我们认为未来“五大总成”利用限制存在进一步放开可能。此前政策鼓励汽车零部件再制造，但禁止“五大总成”重新流入市场。2001 年版《报废汽车回收管理办法》明确规定“拆解的‘五大总成’应当作为废金属，交售给钢铁企业作为冶炼原料”。2016 年9 月19 日，国务院发布的《关于修改<报废汽车回收管理办法>的决定（征求意见稿）》中，依然规定“五大总成”拆解后应当作为废旧金属，但继交售给给钢铁企业作为冶炼原料之外，增加了“交售给零部件再制造企业”这一选项，拓宽了“五大总成”的利用渠道。2018 年3 月14 日，国务院发布的《2018年立法工作计划》将修改《报废汽车回收管理办法》列入计划中。随着政策持续松绑“五大总成”利用限制，结合发达国家汽车拆解行业惯例，我们认为未来“五大总成”利用限制存在进一步放开可能。

二、信息平台逐渐完善

国家和企业层面积极搭建汽车生产回收信息平台，逐步形成多角度、全覆盖的汽车回收管理系统，有助于消除信息不对称，提升报废汽车回收率。2009 年7 月1 日上线的CAMDS（中国汽车材料数据系统）是国内第一个汽车材料数据交互及管理系统，由中国汽车技术研究中心牵头，联合行业内15 家汽车生产企业共同开发建设，旨在提高汽车产品材料回收利用率。2013 年8 月28 日上线的CAGDS（中国汽车绿色拆解系统）是由中国汽车技术研究中心开发，旨在促进报废汽车精细化拆解。此外，类似格林美的网上回收平台、二手熊猫网等线上回收交易平台也推进了“最后一公里”的打通。

汽车回收信息平台概览

资料来源：公开资料整理，立鼎产业研究中心

二手熊猫网提供汽车拆解回收全产业链信息发布与交易平台，促进产业链打通。二手熊猫网(中国零部件再生交易网)汇聚了全国500 多家国家认可的拆解资质企业，将车主、回收拆解企业、再制造企业、维修企业联系起来，提供汽车废旧零部件、二手件及再制造件的一手交易信息。

二手熊猫网商业模式

资料来源：公开资料整理，立鼎产业研究中心

三、国家标准逐渐覆盖全产业链，技术创新不断涌现

汽车回收拆解再制造领域各个环节国家标准逐渐完善，逐渐覆盖全产业链。继2012 年质检总局推出8 项技术规范之后，2017 年工信部补充了2 项气缸和气缸盖的标准；质检总局三项再制造标准（水泵、机油泵、点燃式/压燃式发动机）拟定于2018年5 月1 日开始实施。我们认为，国家标准持续完善，有助于促进汽车拆解行业规范化、规模化发展。

汽车零部件再制造产品技术规范

资料来源：工标网整理，立鼎产业研究中心

在国家标准之外，企业纷纷进行技术创新活动，同样基本覆盖汽车拆解全产业链，格林美等相关上市公司研发支出逐年上升，有望拉动行业精细化发展。

各企业技术创新

资料来源：公开资料整理，立鼎产业研究中心

四、上市公司积极外延加码全产业链

上市公司积极外延加码汽车拆解全产业链。各方看好报废汽车回收拆解市场，行业内兼并重组不断，各大型企业和上市公司都试图建立从回收、拆解到交易的较为完整的产业链，延伸公司已有的核心业务并完善产业布局，从而实现更高附加值。

上市公司积极外延加码汽车拆解业务

资料来源：公开资料整理，立鼎产业研究中心