2015-2023年全球精炼锡产量增长、厂商分布及再生锡产出统计分析

2022年全球精炼锡产量37.97万吨，同比下降0.3%。根据ITA统计，全球精炼锡产量集中度较高，业全球前十大精锡生产企业2022到年产量达到21.87万吨，CR10=57.6%。前十大企业有七家集中于亚洲地区，其中中国4家、印尼1家、马来西亚1家、泰国1家，合计产量16.75万吨，占比76.6%。大型冶炼厂具有资金和技术优势，在矿产资源日益紧缺的现状下，精锡冶炼行业集中度有望进一步提升。

分国家看，2022年中国精锡总产量17.93万吨，全球占比47.2%，其中云锡7.71万吨，占国内精锡产量43.0%；印尼7.41万吨，全球占比19.5%，但生产格局发生变化，私营冶炼厂占据主导地位，国营PT Timah市场份额进一步下滑9.1%至26.1%，为20年来最低。

全球精炼锡产量（kt）

来源：ITA

全球十大冶炼厂精炼锡产量（kt）

来源：ITA

2023年以来国内锡精矿面临持续紧张局面，精锡开工率从5月份开始连续下降，8月份降至近年来较低水平（2022年7月最低主因锡价回落致冶炼厂联合减产）；预计12月佤邦禁矿影响显现，国内价精锡开工率将进一步回落。

再生锡方面，2022年再生精锡产量为7.11万吨，占比18.7%，其中中国占比最高（2022年二次精锡产量3.97万吨，全球占比56%），其次为美国1.0万吨、比利时0.84万吨。因为大部分的锡二次生产是基于电子、马口铁和化工行业生产废料的回收，根据ITA报告，更高效的加工工艺已经限制了这部分二次原料的供应，而2022年的锡价大跌又增加了供应压力，再生锡同比下降6.0%，预计未来再生锡难有明显增量。

中国精锡开工率

来源：SMM

2022全球再生锡产量分布

来源：ITA